21世紀經(jīng)濟報道 記者李愿 北京報道

“圍繞個人養(yǎng)老金融服務，養(yǎng)老目標基金、個稅遞延養(yǎng)老保險、專屬商業(yè)養(yǎng)老保險、養(yǎng)老理財相繼試點推出，個人養(yǎng)老金投資相關產(chǎn)品的制度即將發(fā)布，將推動個人資產(chǎn)由房地產(chǎn)向金融資產(chǎn)轉變，會有更多的居民財富投向個人養(yǎng)老金融產(chǎn)品?！?月8日，交通銀行養(yǎng)老金融部總經(jīng)理夏華龍在新華網(wǎng)“大局觀：養(yǎng)老金融前景展望”研討會上表示。

4月21日，《關于推動個人養(yǎng)老金發(fā)展的意見》提出，個人養(yǎng)老金資金賬戶資金用于購買符合規(guī)定的銀行理財、儲蓄存款、商業(yè)養(yǎng)老保險、公募基金等運作安全、成熟穩(wěn)定、標的規(guī)范、側重長期保值的滿足不同投資者偏好的金融產(chǎn)品，參加人可自主選擇。參與個人養(yǎng)老金運行的金融機構和金融產(chǎn)品由相關金融監(jiān)管部門確定，并通過信息平臺和金融行業(yè)平臺向社會發(fā)布。

據(jù)了解，個人養(yǎng)老金制度的多份配套文件正在加急制定中。人社部養(yǎng)老保險司司長聶明雋曾表示，人社部和有關部門將盡快發(fā)布個人養(yǎng)老金實施辦法和其他配套文件，進一步明確細化操作規(guī)程和參與標準；銀保監(jiān)會人身保險監(jiān)管部負責人王宏鶴也表示，銀保監(jiān)會正在研究制定相關配套政策，明確資金賬戶規(guī)則和相關產(chǎn)品管理要求。

6月24日，證監(jiān)會、中國證券登記結算有限責任公司分別就《個人養(yǎng)老金投資公開募集證券投資基金業(yè)務管理暫行規(guī)定（征求意見稿）》《個人養(yǎng)老金投資公開募集證券投資基金信息平臺運作管理暫行辦法（征求意見稿）》向社會公開征求意見。

“目前，交行正積極參與第三支柱養(yǎng)老保險改革試點，已相繼獲批開展養(yǎng)老目標基金、個人稅延養(yǎng)老保險、養(yǎng)老理財試點，不斷豐富個人養(yǎng)老金和個人商業(yè)養(yǎng)老金融產(chǎn)品供給?！毕娜A龍披露，截至一季度末，交銀基金發(fā)行的兩只養(yǎng)老目標基金規(guī)模超225億元，市場規(guī)模占比超21%，居市場首位；在監(jiān)管審批完成后，交銀理財不久將面向10個試點城市的投資者推出添福、添鑫、添年系列養(yǎng)老理財產(chǎn)品。

夏華龍認為，按照一些個人養(yǎng)老體系發(fā)達的國家數(shù)據(jù)，居民約20%-30%的家庭資產(chǎn)配置在養(yǎng)老賬戶上。個人養(yǎng)老金制度啟動后，在國家政策鼓勵和居民將家庭財富配置養(yǎng)老儲備的需求刺激下，個人養(yǎng)老金規(guī)模未來有望逐漸擴大。根據(jù)權威機構預測，未來5-10年，個人養(yǎng)老金市場有望達到萬億規(guī)模。

根據(jù)制度安排，商業(yè)銀行是個人養(yǎng)老金制度的入口，商業(yè)銀行作為與消費者距離最近、覆蓋最廣的金融機構，在消費者教育和引導方面具有天然的優(yōu)勢。

夏華龍表示，商業(yè)銀行要發(fā)揮自身優(yōu)勢，研發(fā)具有特色的個人養(yǎng)老金融產(chǎn)品，豐富產(chǎn)品貨架，形成布局更加全面、風格更加清晰的財富管理產(chǎn)品體系，為不同年齡階段、不同收入水平、不同風險偏好的人群適配豐富的個人商業(yè)養(yǎng)老金融產(chǎn)品。同時，由“產(chǎn)品銷售者”向“銷售+投顧”轉變，針對客戶的不同財產(chǎn)保值增值需求，提供長周期、陪伴式養(yǎng)老規(guī)劃和投資顧問服務，給出針對性配置建議。

“養(yǎng)老投資是長線投資，商業(yè)銀行要做客戶全流程、全生命周期的養(yǎng)老投資顧問，用‘順人性’的方式引導客戶作出看似‘逆人性’、但符合其長遠利益的理性選擇?！毕娜A龍稱。

除個人養(yǎng)老金財富管理服務外，夏華龍認為，養(yǎng)老服務體系的投融資服務、老年客群適老化金融服務也是商業(yè)銀行的養(yǎng)老金融發(fā)展重要方面。“面對國家政策要求和未來廣闊的市場需求，商業(yè)銀行要主動創(chuàng)新求變，把發(fā)展養(yǎng)老金融作為重要戰(zhàn)略來謀劃布局?！?/p>